Categoría: Resumen Semanal

Puntos Más Destacados de la Semana

• Joe Biden abandona la contienda demócrata: Respaldó a Kamala Harris, quien asegura su nominación.

• Primeros ETF de Ethereum aprobados: La SEC marca un hito en la integración de criptomonedas.

• Crecimiento económico en el 2T24: La economía creció 2.8% anualizado, superando el 2% previsto.

• S&P 500: El 77% de las empresas reportaron mejores utilidades, creciendo 8% anual.

• México: Actividad económica crece 0.7% en mayo y reservas internacionales alcanzan nivel histórico de US$222 mil millones.

Eventos Importantes en las próxima semana

• En Estados Unidos, habrá anunció de política monetaria de la FED 07/31

• En Estados Unidos, se conocerán cifras de empleo 08/02

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• Ventas Minoristas en EE.UU.: Las ventas minoristas se mantuvieron estables en junio, desafiando las expectativas de una caída del 0.4%. Excluyendo automóviles, las ventas subieron un 0.4%, superando las previsiones.

• FMI: El FMI ha ajustado al alza la previsión de crecimiento de EE.UU. a 2.6%, destacando, sin embargo, los riesgos continuos de inflación y proteccionismo comercial que podrían impactar la economía global.

• México: FMI ajusta a la baja el crecimiento a 2.2% para 2024; Fitch mantiene calificación en “BBB-” con perspectiva estable, señalando preocupaciones sobre el crecimiento a largo plazo y los riesgos asociados con Pemex.

• Reino Unido: La inflación en el Reino Unido se situó en 2% anual en junio, superando las expectativas. Este dato reduce las probabilidades de un recorte de tasas en la próxima reunión del Banco de Inglaterra en agosto.

• China: El crecimiento económico de China en el segundo trimestre fue del 4.7%, por debajo de la expectativa del 5.1%, lo que refleja una desaceleración en comparación con el trimestre anterior.

Eventos Importantes de la próxima semana:

• 26-07: Se publicará la primera estimación del PIB del 2T24 de Estados Unidos

• 26-07: Se conocerá la inflación del gasto personal de consumo (PCE) de Estados Unidos

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, la inflación de junio bajó 0.1% mensual, colocando la cifra anual en 3% (vs. 3.3% en mayo), su nivel más bajo en alrededor de 3 años.

• En Estados Unidos, el rendimiento del bono del tesoro a 10 años disminuyó a ~4.19% desde 4.28% de la semana pasada y las probabilidades de un recorte a la tasa de referencia en septiembre subieron a 86% desde 47% hace un mes. 

• En China, la inflación apenas subió 0.2% anual en junio, resultando por debajo de la expectativa.
  
• Encuestas más recientes indican que el consenso de analistas estima que el Banco de México podría recortar su tasa de referencia en 25 puntos base a 10.75% desde 11% en su próxima reunión. 

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En China, se conocerá el PIB del 2T24 07/15

• En Estados Unidos, se conocerá el Beige Book y producción industrial 07/17

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, fue una semana corta para los mercados, donde sobresalió que la actividad manufacturera (ISM) se contrajo por tercer mes consecutivo en junio.
  
• En Estados Unidos, la nómina no agrícola de junio subió en 206,000 empleos, ligeramente superior a la expectativa de 200,000.

• En China, los servicios se expandieron a su ritmo más lento en ocho meses debido a la disminución de nuevos pedidos.
  
• En México, el consenso de analistas consultados por el Banco de México estimó que el PIB de este año podría crecer 2%, ligeramente por debajo del 2.1% que estimaron en mayo.

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En Estados Unidos, Jerome Powell tendrá un discurso 07/09

• En Estados Unidos, se conocerá la cifra de inflación 07/11

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, las pruebas de estrés aplicadas por la Fed a diferentes instituciones financieras mostraron que estas podrían enfrentar el escenario de una severa recesión.
  
• En Estados Unidos, la última revisión del PIB del 1T24 mostró que la economía creció 1.4% anualizado, ligeramente mejor que la estimación previa.

• En China, las utilidades de las compañías industriales apenas lograron crecer 0.7% mensual en mayo, principalmente por el beneficio de los mayores precios de las materias primas.
  
• En línea con lo previsto, el Banco de México mantuvo sin cambios la tasa de referencia en 11%. 

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En Estados Unidos, habrá minutas de la Fed y datos del empleo 07/03 – 05

En Estados Unidos, será día feriado por la celebración de la Independencia 07/04

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, fue una semana corta para los mercados, donde en materia económica sobresalió principalmente que las ventas minoristas (retail) de mayo crecieron marginalmente un 0.1%.
  
• En Estados Unidos, diversos funcionarios de la Fed enfatizaron la necesidad de más evidencia de una disminución de la inflación antes de bajar las tasas de interés.
  
• En China, el Banco Popular de China dejó sin cambios sus tasas de referencia.

• En México, el sector privado anunció el desarrollo de nuevas inversiones por US$42bn durante el sexenio de Claudia Sheinbaum. 

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En Estados Unidos, se publicará la confianza del consumidor 06/25
• En Estados Unidos, se conocerá la revisión final del PIB del 1T24 06/27

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, la Fed mantuvo sin cambios el rango de la tasa de referencia en 5.25 – 5.5%. Por otro lado, compartió sus expectativas macroeconómicas, donde resaltó que ahora solo se podría ver un recorte de 25pb para lo que resta del año, lo que contrasta con los tres recortes previstos en marzo.
  
• En Estados Unidos, la inflación de mayo desaceleró a 3.3% anual desde 3.4% esperado y del mes previo.

• En China, la inflación avanzó 0.3% anual en mayo, en línea con la cifra de abril.
  
• En México, la virtual presidenta electa, Claudia Sheinbaum, acordó con el presidente López Obrador abrir de inmediato un amplio diálogo relacionado con la reforma al Poder Judicial.

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En China, se publicarán las ventas minoristas y producción industrial 06/17
• En Estados Unidos, conoceremos las ventas minoristas y hablarán miembros de la Fed 06/18

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, la nómina no agrícola avanzó en 272,000 empleos, mientras que la tasa de desempleo se ubicó en 4% desde 3.9%
  
• En Estados Unidos, de cara al próximo anuncio de la Fed, el consenso descuenta ampliamente que el rango de la tasa de fondos federales se mantendrá sin cambios. 

• En China, la actividad manufacturera de mayo avanzó a su ritmo más rápido en aproximadamente dos años. 

• Claudia Sheinbaum Pardo, representando a la coalición gobernante, será la primera presidenta en 200 años de vida independiente de la República Mexicana.

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En Estados Unidos, habrá comunicado de la Fed 06/11 – 12
• En China, se conocerán cifras de inflación 06/11

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, la segunda revisión del PIB del primer trimestre de 2024 arrojó un crecimiento anualizado del 1.3%, siendo más bajo que la revisión inicial del 1.6%.
  
• En Estados Unidos, la inflación PCE (core) de abril, indicador mayormente monitoreado por la Fed avanzó 0.2%, en línea con lo previsto. De esta forma, anualmente subió a 2.8%. 

• En China, el FMI elevó su estimación de crecimiento económico del país a un 5% desde el 4.6%.
  
• En México, en vísperas de las elecciones presidenciales, la candidata del gobierno actual, Claudia Sheinbaum, lidera ampliamente las intenciones de voto. 

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En Estados Unidos, se publicarán los ISM de servicios y manufactura 06/03-04
• En Estados Unidos, se conocerán cifras del empleo 06/07

Monitor

Puntos Más Destacados de la Semana

• En Estados Unidos, las minutas de la última reunión de la Fed confirmaron la visión de sus miembros sobre la persistente inflación, enfatizando que podría tomar más tiempo implementar recortes.
  
• En Estados Unidos, Jamie Dimon de JP Morgan resaltó que no se podía descartar un “hard landing” para la economía, así como la posibilidad de que las tasas de interés podrían subir “un poco más”.
  
• En China, los ingresos fiscales del país bajaron 2.7% anual en los primeros cuatro meses de 2024.
  
• En México, la actividad económica habría avanzado 1.7% anual en abril, la cifra más baja desde enero. 

Eventos Importantes en las Próximas Semanas

• En Estados Unidos, se conmemorará el Día de los Caídos “Memorial Day” 05/27
• En Estados Unidos, se conocerá la segunda revisión del PIB del 1T24 05/30

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